(OLT) A REALIZAT O CIFRA DE AFACERI DE 123,7 MILIOANE EURO SI UN PROFIT BRUT DE 4,9 MILIOANE EURO - 23 noiembrie 2016

În primele nouă luni din acest an: Săptămâna trecută, conducerea societăţii Oltchim SA Râmnicu Vâlcea a emis un comunicat privind rezultatele înregistrate de combinatul chimic vâlcean în perioada ianuarie-septembrie şi în trimestrul al treilea 2016. Astfel, SC Oltchim SA a înregistrat în primele nouă luni din acest an cele mai bune rezultate din activitatea curentă de la intrarea în procedura insolvenţei (fără a lua în considerare influenţa în anul 2015 a profitului scriptic determinat de anularea datoriilor, conform planului de reorganizare) realizând profit, spre deosebire de perioadele anterioare, când a fost înregistrată pierdere. Astfel, în perioada ianuarie-septembrie 2016 societatea a înregistrat o cifră de afaceri de 555 milioane de lei (echivalent a 123,7 milioane de euro); profit brut de 22 de milioane de lei (echivalent 4,9 milioane de euro); EBITDA de 64 milioane de lei (echivalent 14,3 milioane de euro); rezultat net de 16 milioane de lei (echivalent 3,6 milioane de euro). Pentru comparabilitate, în rezultatele aferente perioadei ianuarie-septembrie 2015 nu este luat în considerare profitul scriptic determinat de anularea datoriilor, ca urmare a confirmării planului de reorganizare. Societatea a obţinut un profit brut de 34,1 milioane de lei din activitatea instalaţiilor care funcţionează, dar a raportat o pierdere de 11,8 milioane de lei, determinată de cheltuielile de conservare a instalaţiilor nefuncţionale de pe platformele de la Bradu (8,6 milioane de lei) şi de la Râmnicu Vâlcea (3,2 milioane de lei). Rezultatele SC Oltchim SA au fost determinate de creşterea vânzărilor cantitative la toate grupele de produse fabricate, precum şi de continuarea lucrărilor de modernizare şi reparaţii capitale, cu efect direct atât în creşterea cantităţilor fabricate, cât şi în privinţa îmbunătăţirii calităţii produselor. La polioli-polieteri, cantităţile vândute au crescut cu 17%: Rezultatele SC Oltchim SA din activitatea curentă, în perioada ianuarie-septembrie 2016 comparativ cu rezultatele înregistrate în aceeaşi perioadă a anului 2015, au înregistrat creşteri, astfel: rezultatul brut a crescut cu 38 de milioane de lei, la 9 luni 2015 societatea înregistrând pierdere din activitatea curentă de 16 milioane de lei; EBITDA a crescut cu 30 de milioane de lei; rezultat net pozitiv comparativ cu aceeaşi perioadă a anului 2015, când a înregistrat pierdere. Aceste rezultate ale SC Oltchim SA au fost determinate de creşterea vânzărilor cantitative la toate grupele de produse fabricate, astfel: la polioli-polieteri (principala grupă de produse, reprezentând 65% din cifra de afaceri), cantităţile vândute au crescut cu 17%; la produse clorosodice, cantităţile vândute au crescut cu 17%; la produsele oxo-alcooli, cantitaţile vândute au crescut cu 40%. De asemenea, aceste rezultate financiare au fost determinate de continuarea lucrărilor de modernizare şi reparaţii capitale, cu efect direct atât în creşterea cantităţilor fabricate, cât şi în îmbunătăţirea calităţii produselor. În primele nouă luni ale anului 2016, acestea s-au concretizat, în principal, în următoarele: înlocuirea a două electrolizoare precum şi DCS-ul la instalaţia de Electroliză cu membrană, în valoare totală de 1,95 milioane de euro; înlocuirea catalizatorului de hidrogenare la instalaţia Oxo-alcooli, în valoare totală de 1,1 milioane de euro. Cu toate că SC Oltchim SA a crescut cantităţile de produse finite comercializate, comparativ cu aceeaşi perioadă a anului trecut, cifra de afaceri este mai mică la 9 luni din cauza scăderii preţurilor de vânzare la produsele petrochimice, pe pieţele internaţionale. SC Oltchim SA realizează 74% din cifra de afaceri pe piaţa intracomunitară şi la export, iar evoluţia preţurilor de vânzare a fost determinată de scăderea preţului petrolului. Profitul brut al SC Oltchim SA, în valoare de 22,3 milioane de lei, are următoarea componenţă: 34,1 milioane de lei - profit total obţinut din activitatea instalaţiilor care funcţionează; 11,8 milioane de lei - pierdere determinată de cheltuielile de conservare a instalaţiilor nefuncţionale de pe platformele de la Bradu şi de la Râmnicu Vâlcea. Vânzările la export şi pe piaţa intracomunitară, în primele nouă luni 2016, au fost de 91 milioane de euro. Importurile şi achiziţiile intracomunitare, în valoare de numai 18 milioane de euro, au determinat o balanţă externă pozitivă a societăţii, de 73 de milioane de euro. De asemenea, rezultatele obţinute de SC Oltchim SA în trimestrul III 2016, comparativ cu trimestrul al treilea 2015 sunt mai bune, astfel: rezultatul total a înregistrat o îmbunătăţire cu 4,6 milioane de lei faţă de trimestrul III 2015; EBITDA a crescut cu 3,6 milioane de lei, respectiv cu 38% faţă de perioada similară. În trimestrul III, Oltchim a înregistrat rezultate financiare în scădere: Conform raportului conducerii SC Oltchim SA, valorificarea de către societate a majorităţii producţiei la export şi pe piaţa intracomunitară a determinat obţinerea în trimestrul al treilea din 2016 de rezultate în scădere, acestea fiind influenţate şi de perioada de vacanţă de pe pieţele externe. În plus, în luna august 2016 a fost efectuată revizia generală la toate instalaţiile tehnologice principale din SC Oltchim SA, acestea fiind oprite total, după cum urmează: instalaţia de electroliză cu membrană a fost oprită 5 zile, iar alte 9 zile a funcţionat la capacitate redusă; instalaţiile propenoxid şi polioli-polieteri au fost oprite 5 zile; iar instalaţia de oxo-alcooli a fost oprită 14 zile. Acestea sunt cauzele principale pentru care, în trimestrul III 2016, societatea a înregistrat pierdere pe total activitate, determinată integral de rezultatele aferente lunii august 2016. În celelalte luni ale trimestrului al treilea, respectiv iulie şi septembrie s-a înregistrat profit, pe total activitate. În trimestrul al treilea 2016 indicatorul financiar EBITDA a fost pozitiv, în valoare de 13 milioane de lei. Perioada de vacanţă coroborată cu revizia generală a SC Oltchim SA din luna august a anului curent au avut o influenţă nefavorabilă în realizările trimestrul III 2016, comparativ cu cele din trimestrul al doilea 2016, astfel: cifra de afaceri este mai scăzută cu 31 de milioane de lei, respectiv cu 15%; rezultatul total brut prezintă o scădere cu 20 de milioane de lei; iar EBITDA a scăzut cu 18 milioane de lei faţă de trimestrul anterior. Societatea a vândut în perioada ianuarie-septembrie 2016 produsele chimice atât pe piaţa locală, circa 26% din cifra de afaceri, cât şi pe cea internaţională, peste 74% din cifra de afaceri. Sistemul de management integrat calitate-mediu al SC Oltchim SA a fost recertificat în anul 2014 de organismul TUV Management Service, certificarea fiind valabilă până în anul 2017. Statul român, reprezentat de Ministerul Economiei, Comerţului şi Relaţiilor cu Mediul de Afaceri este principalul acţionar al SC Oltchim SA. Capitalul social nominal subscris şi vărsat atât la data de 30 septembrie 2016, cât şi la data de 31 decembrie 2015, este 34,32 milioane de lei, divizat în 343,2 milioane de acţiuni, fiecare cu o valoare nominală de 0,10 lei. Fiecare acţiune dă dreptul deţinătorului ei la un singur vot. Obiectul de activitate cuprinde, în principal, producţia de produse petrochimice, produse clorosodice, oxo-alcooli, alte produse chimice, inclusiv servicii şi asistenţă tehnică şi comercializarea acestora la intern şi export, în conformitate cu prevederile actului constitutiv al societăţii. Imobilizările corporale ale SC Oltchim SA sunt prezentate în „Situaţia poziţiei financiare” la cost sau valoarea reevaluată, mai puţin amortizările şi ajustările pentru depreciere sau pierderi de valoare în conformitate cu IAS 16 „Imobilizările corporale” şi IAS 36, „Deprecierea activelor”. Activele societăţii au fost reevaluate în anul 2013, situaţiile financiare la 30 septembrie 2016 cuprinzând activele la valoarea reevaluată. În „Situaţia poziţiei financiare la 30 septembrie 2016”, stocurile SC Oltchim SA se prezintă la valoarea realizabilă netă, prin diminuarea cu ajustările pentru depreciere. Societatea cuprinde următoarele segmente operaţionale: produse anorganice - clorosodice (sodă caustică-lichidă şi solidă, acid clorhidric); produse macromoleculare şi organice de sinteză - petrochimie (polieteri-polioli, propilenoxid, propilenglicol); produse oxoalcooli - octanol, izo-butanol, n-butanol. Societatea are datorii totale de circa 300 de milioane de euro: La data de 30 septembrie 2016, SC Oltchim SA înregistrează datorii totale de 1,342 miliarde de lei (circa 300 de milioane de euro), din care: 1,052 miliarde de lei datorii înregistrate în conformitate cu planul de reorganizare; 220 de milioane de lei datorii nete, acumulate după intrarea în insolvenţă, din care cu scadenţă depăşită 144 de milioane de lei; 44 de milioane de lei datorii şi creanţe reciproce şi datorii la bugetul de stat care se vor compensa cu TVA de recuperat; 26 de milioane de lei alte datorii, din care, în principal, provizion pentru beneficiile salariaţilor acordate la pensionare, calculat conform prevederilor standardelor internaţionale de contabilitate. În totalul datoriilor acumulate în insolvenţă este cuprins şi impozitul pe profit aferent anului 2015 în sumă de 35 de milioane de lei, calculat pentru veniturile din anularea datoriilor. Conform planului de reorganizare al SC Oltchim SA, acesta se achită în termen de 5 zile de la încasarea preţului de vânzare al participaţiilor SC Oltchim SA la SC Oltchim SPV SRL. În perioada ianuarie-septembrie 2016, societatea a continuat să achite integral şi la scadenţă toate datoriile curente. În plus, a redus arieratele acumulate în prima parte a insolvenţei şi a înregistrat o diminuare a datoriilor restante cu 32 de milioane de lei, din care: faţă de furnizori cu 6,4 milioane de lei; faţă de personalul disponibilizat cu 13,1 milioane de lei; faţă de personalul angajat cu 6,1 milioane de lei; faţă de alţi creditori cu 6,4 milioane de lei. În primele 9 luni ale anului 2016 s-au achitat lunar drepturile salariale aferente unei luni (avans, lichidare, tichete de masă) şi, în plus, au fost reduse restanţele salariale prin plata în cursul lunii aprilie 2016 a lichidării aferente unei luni şi prin plata în cursul lunii septembrie 2016 a lichidării aferente unei luni. Astfel, decalajul salariilor care provine de dinaintea intrării în insolvenţă a ajuns la aproximativ o lună. SC Oltchim SA achită impozitele şi taxele aferente salariilor prin compensare cu TVA negativ (TVA de recuperat înregistrat de societate la 30 septembrie 2016 este de 9,56 milioane de lei). În primele 9 luni ale anului 2016, comparativ cu aceeaşi perioadă din anii precedenţi, preţurile la produsele finite comercializate de SC Oltchim SA s-au diminuat, fiind influenţate de scăderea cotaţiilor internaţionale pe piaţa petrolului. Astfel, deşi cantităţile de produse finite comercializate au crescut semnificativ faţă de aceeaşi perioadă a anului 2015, cifra de afaceri a SC Oltchim SA a înregistrat o scădere. Câştigul din ajustări pentru deprecierea imobilizărilor este determinat de reversarea provizionului constituit în anii precedenţi pentru activele nefuncţionale pentru care s-a înregistrat cheltuială cu amortizarea. Astfel, cheltuiala netă cu deprecierea şi amortizarea este strict aferentă activelor utilizate care au generat venituri. Numărul mediu de salariaţi ai SC Oltchim SA în perioada ianuarie-septembrie 2016 a fost de 1.941, faţă de 2.201 în perioada ianuarie-septembrie 2015. Reducerea de personal a fost determinată de disponibilizarea a 243 de salariaţi la finele anului 2015. Pentru toţi salariaţii SC Oltchim SA se plătesc asigurări sociale. Salariaţii societăţii sunt cuprinşi în planul de pensii al statului. Rezultatele înregistrate în perioada ianuarie-septembrie 2016 de către SC Oltchim SA demonstrează faptul că măsurile avute în vedere prin planul de reorganizare aprobat de creditori pentru eficientizarea societăţii au fost implementate cu succes. Recâştigarea pieţelor de desfacere, cu preponderenţă externe, retehnologizările efectuate la principalele instalaţii tehnologice, coroborate cu reducerea personalului excedentar au contribuit la obţinerea acestor rezultate. Menţionăm că situaţiile financiare ale SC Oltchim SA la 30 septembrie 2016 s-au întocmit în conformitate cu standardele internaţionale de raportare financiară şi sunt neauditate. Pe 23 noiembrie va avea loc şedinţa Adunării creditorilor Oltchim: Creditorii SC Oltchim SA au fost convocaţi la Tribunalul Vâlcea, pe 23 noiembrie 2016, să discute confirmarea modificării planului de reorganizare, după ce, la Adunarea creditorilor din 19 octombrie 2016, le-a fost prezentată evoluţia demersurilor întreprinse în legătură cu proiectul de modificare a strategiei de vânzare a societăţii debitoare. Aceste demersuri sunt făcute abia acum, deşi SC Oltchim SA a anunţat, încă din august, că schimbă metoda de privatizare şi că se vinde pe bucăţi, cu acordul Ministerului Economiei. La Adunarea creditorilor, Banca Transilvania a solicitat prezentarea unui material care să cuprindă informaţii detaliate cu privire la componenţa celor nouă pachete de active (implicit cu menţionarea creditorilor garantaţi cu fiecare în parte dintre acestea) pe care consultantul le-a identificat, dar şi demersurile efectuate în vederea valorificării acestora. Astfel, procesul de vânzare este posibil să fie întârziat, cu toate că Ministerul Economiei se aştepta ca acesta să fie finalizat până la finalul anului. Decizia de schimbare a metodei de privatizare a SC Oltchim SA a venit în contextul în care Comisia Europeană a lansat, în aprilie, o investigaţie privind un posibil ajutor de stat pentru SC Oltchim SA şi a transmis că opinează că procesul de vânzare, astfel cum figurează în planul de reorganizare aprobat, va conduce la o continuitate economică între SC Oltchim SA şi un posibil cumpărător al SC Oltchim SPV SRL (o societate fără datorii, 100% deţinută de SC Oltchim SA şi destinată a fi vândută unui investitor). Deşi noua metodă de privatizare anunţată presupune vânzarea pe bucăţi, ministrul Economiei Costin Borc a vorbit, într-o întâlnire de la finalul lunii septembrie, la Râmnicu Vâlcea, despre găsirea unui investitor pentru combinatul chimic. „Climatul este foarte bun acum pentru găsirea unui investitor care să continue să dezvolte partea viabilă a Oltchim”, a spus Borc, care a precizat că, până la finalul anului, crede că vom avea o ofertă angajantă de la un investitor, străin sau român. Preşedintele CA de la SC Chimcomplex Borzeşti SA, Virgiliu Băncilă a declarat, la finalul lunii august, că societatea este interesată de vânzarea activelor de la SC Oltchim SA, dar tranzacţia trebuie făcută atât în interesul SC Oltchim SA, cât şi în interesul vânzătorului şi al cumpărătorului. „În ultimii trei ani, Chimcomplex a depus trei oferte de cumpărare şi a purtat mai multe corespondenţe la autorităţile responsabile (administratori judiciari, creditori, minister) în care a arătat că întârzierea procesului de vânzare a SC Oltchim SA este în detrimentul tuturor, atât a vânzătorului cât şi a cumpărătorului, dar şi a societăţii SC Oltchim SA”, au informat, atunci, reprezentanţii societăţii prin intermediul unui comunicat de presă. În luna aprilie, Ministerul Economiei a anunţat oficial că la Comisia Europeană s-a deschis o investigaţie pentru a verifica dacă anularea datoriilor istorice ale SC Oltchim SA către statul român şi continuarea susţinerii combinatului chimic vâlcean de către companiile de stat au fost în linie cu legislaţia europeană în domeniul ajutorului de stat. Ministerul Economiei consideră această decizie un pas important pentru clarificarea procesului de reorganizare economică şi de vânzare a companiei chimice. Guvernul poartă un dialog deschis cu Comisia Europeană pe această temă, cu scopul continuării activităţilor economice viabile ale combinatului petrochimic, în condiţii de piaţă. Acţionarul PCC SE va participa la privatizarea SC Oltchim SA: Wojciech Zaremba, reprezentantul companiei PCC SE în România (acţionar minoritar semnificativ al SC Oltchim SA), a declarat că ia în considerare să participe la privatizarea SC Oltchim SA, după ce autorităţile vor demara oficial procesul de vânzare. PCC SE este cel mai important acţionar minoritar al SC Oltchim SA, deţinând 32,34% din acţiunile combinatului chimic vâlcean. Astfel, SC Oltchim SA are un al doilea investitor interesat de preluarea activelor, grupul germano-polonez PCC SE, acţionar minoritar al combinatului chimic vâlcean, care urmează să depună, după ce autorităţile demarează oficial procesul de vânzare, oferte pentru toate activele SC Oltchim SA. Şi SC Chimcomplex Borzeşti SA, controlată de omul de afaceri Ştefan Vuza urmează să depună, de asemenea, o ofertă la licitaţia privind vânzarea SC Oltchim SA. Autorităţile statului au încercat să blocheze participarea la privatizarea SC Oltchim SA a grupului germano-polonez PCC SE, unul dintre acţionarii minoritari ai combinatului chimic vâlcean, care şi-a exprimat interesul în ultimii ani în ceea ce priveşte cumpărarea SC Oltchim SA. Zilele trecute, surse apropiate negocierilor au declarat, însă, că PCC SE va depune oferte pentru toate activele scoase la vânzare, după ce Ministerul Economiei, acţionarul majoritar, demarează procedurile. PCC SE este foarte interesat de SC Oltchim SA şi intenţionează să depună oferte pentru toate cele nouă pachete de active. Avocatul Gheorghe Piperea, unul dintre administratorii judiciari ai SC Oltchim SA a declarat, în luna august, că există deja trei investitori serioşi interesaţi să achiziţioneze cele nouă pachete de active scoase la vânzare de autorităţi, însă a refuzat să precizeze despre ce investitori ar fi vorba. În urmă cu cinci luni, la şedinţa ordinară a Adunării Generale a Acţionarilor de la SC Oltchim SA, Ulrike Warnecke, directorul general al PCC SE a depus o solicitare scrisă, în calitate de acţionar minoritar semnificativ al întreprinderii, în care a cerut detalii despre investigaţia Comisiei Europene cu privire la ajutorul de stat acordat combinatului chimic vâlcean. „În conformitate cu prevederile Legii nr. 31/1990 privind societăţile comerciale şi ale regulamentului nr. 6/2009 privind exercitarea anumitor drepturi ale acţionarilor în cadrul adunărilor generale ale societăţilor comerciale, PCC SE, în calitate de acţionar minoritar al SC Oltchim SA, depune în mod respectuos prezenta solicitare de informaţii cu privire la punctele 1-3 pe ordinea de zi a Adunării Generale Ordinare a Acţionarilor, convocată pentru data de 28 aprilie 2016. PCC SE doreşte să sublinieze faptul că îşi exercită drepturile prevăzute de legea română şi de actul constitutiv al SC Oltchim SA cu cea mai mare consideraţie pentru drepturile şi interesele SC Oltchim SA şi ale celorlalţi acţionari şi cu respectarea acestora şi în vederea creşterii transparenţei activităţii conducerii faţă de acţionari şi asigurării că managementul prioritizează interesele pe termen lung ale societăţii, şi nu interesele proprii. Avem în vedere faptul că, la data de 8 aprilie 2016, Comisia Europeană a deschis o investigaţie aprofundată pentru a verifica dacă anularea datoriilor de către statul român şi continuarea aprovizionării SC Oltchim SA de către întreprinderi de stat, în pofida deteriorării situaţiei financiare a acesteia, au respectat normele UE privind ajutoarele de stat”, se arăta în cererea depusă de conducerea PCC SE. Ministerul Economiei nu oferă date concrete despre privatizarea societăţii: Legat de procedurile de privatizare a SC Oltchim SA, Ministerul Economiei, prin Biroul de Presă, a adăugat, fără să răspundă în clar: „În acest sens, s-au făcut paşi importanţi, acest proces se desfăşoară într-un mod profesionist, transparent şi nediscriminatoriu şi există interes pe piaţă pentru pachetele de active. În perioada imediat următoare, SC Oltchim SA va transmite celor interesaţi mai multe detalii, care le vor permite acestora să formuleze o ofertă neangajantă. Autorităţile române se aşteptau ca noul proces de privatizare să fie finalizat până la finalul anului, dar calendarul va fi întârziat, după cum arată lucrurile. Ministerului Economiei este încrezător în derularea cu succes a procesului de reorganizare, şi continuă dialogul cu Comisia Europeană, pentru clarificarea tuturor aspectelor legate de societate, ceea ce va oferi certitudine juridică atât potenţialilor investitori, societăţii cât şi creditorilor”. Acum, Ministerul pare să se delimiteze de procesul de vânzare, deşi, în august, ministrul Economiei, Comerţului şi Relaţiilor cu Mediul de Afaceri (MECRMA), Costin Borc s-a grăbit să declare că, încă de la începutul mandatului său, şi-a stabilit printre priorităţi SC Oltchim SA: „Mi-am stabilit printre priorităţi, încă de la începutul mandatului meu, SC Oltchim SA. Astăzi, compania şi-a anunţat intenţia de vânzare prin pachete de active şi sper ca, până la finalul anului, SC Oltchim SA să aibă o ofertă angajantă. Deşi este în insolvenţă, situaţia financiară a SC Oltchim SA s-a îmbunătăţit, ceea ce ne dă speranţă în găsirea unui investitor, deci pentru un viitor sustenabil al activităţilor economice ale companiei, în condiţii de piaţă. Menţinerea activităţii industriale în zona Râmnicu Vâlcea şi păstrarea locurilor de muncă sunt prioritare pentru noi”. În prezent, Ministerul Economiei a mai transmis: „Pentru că societatea se află în procedură de insolvenţă, iar acţionarul stat nu are prerogative în această perioadă, administratorul judiciar poate clarifica detaliile viitoarelor etape ale procesului de vânzare”. Statul, care deţine 54,8% din acţiunile companiei, a mai încercat privatizarea SC Oltchim SA, dar fără succes. La ultimul termen, din decembrie 2014, nici un investitor nu şi-a exprimat interesul să preia SC Oltchim SA. Ministerul Economiei, în numele acţionarului majoritar, vroia să privatizeze activele viabile ale SC Oltchim SA în 15 decembrie 2014, după încă trei termene decalate în cursul acelui an. De combinatul chimic vâlcean s-au declarat interesaţi consorţiul chinezesc Baota Petrochemical - Junlun Petroleum, SIF Transilvania, grupul Chimcomplex al omului de afaceri Ştefan Vuza, precum şi o companie din Turcia. Chinezii şi SIF Transilvania ar fi fost interesaţi doar de preluarea la pachet a SC Oltchim SA cu rafinăria Arpechim Piteşti, ce aparţine OMV Petrom. Guvernul, prin Ministerul Economiei, a purtat negocieri cu OMV Petrom pentru preluarea rafinăriei, care însă nu au ajuns la nici un rezultat. În urmă cu doi ani, acţionarii SC Oltchim SA au respins aprobarea elaborării de către societate a planului de reorganizare, în calitate de debitor, precum şi mandatarea administratorului special să elaboreze şi să publice pe site-ul societăţii planul, în termen de 30 de zile de la data ţinerii AGA. Adunarea Generală a Acţionarilor se întrunise, la cererea acţionarului PCC SE. Wojciech Zaremba, reprezentantul PCC SE în România, a spus că reprezentanţii autorităţilor statului ar fi motivat votul prin lipsa de resurse financiare şi de expertiză în domeniu.